Forfaitering
Ved forfaitering forhandler du selv en finansieringsaftale med en udenlandsk kunde og overdrager dit tilgodehavende til en bank.
Ved forfaitering skal du ikke bekymre dig om, hvorvidt køberen er i stand til at betale.
Pengeinstituttet overtager risikoen
Den mest almindelige form for finansiering ved eksport er forfaitering. Ved forfaitering sælger du dit tilgodehavende - som regel længereløbende tilgodehavender - hos den udenlandske køber til et pengeinstitut. Det betyder, at pengeinstituttet overtager risikoen, mens du får dine penge næsten lige så hurtigt som ved en kontanthandel.
Ved forfaitering kan pengeinstituttet ikke efterfølgende kræve betaling fra dig, hvis importøren/køberen misligholder finansieringsaftalen. Det kaldes også "afkøb uden regres".
Hvem kan bruge tilbuddet?
Eksportfinansiering i form af forfaitering kan bruges af virksomheder, der sælger kapitalgoder. Det kan fx være produktionsudstyr og transportmateriel til de såkaldte emerging markets, som kan oversættes med nye markeder.
Pengeinstituttet vurderer kunden
Ved forfaitering giver eksportøren kredit til importøren. Eksportøren sælger derefter sit tilgodehavende til pengeinstituttet. Derfor ser pengeinstitutter ikke på, hvad din virksomhed kan låne. Pengeinstitutterne vurderer i stedet din kunde og kundens pengeinstitut.
Forfaitering bruges normalt på finansieringsbeløb fra en til 10 mio. kr.
Dokumentation
Ved forfaitering skal du være opmærksom på, at tilgodehavenderne skal være dokumenteret i form af et ubetinget skylddokument. Det hedder også remburs med udskudt betaling eller veksler. Pengeinstitutter kræver normalt også, at et kreditværdigt lokalt pengeinstitut garanterer, at de vil betale købers gæld, hvis han ikke selv kan.
Husk at inkludere omkostninger
Når du forhandler finansieringsvilkårene med din kunde, skal du huske at sørge for, at du regner omkostningerne til pengeinstituttet med. Dit pengeinstitut kan hjælpe dig med at anslå "break-even-renten", som betyder, at diverse omkostninger bliver dækket.
Pengeinstituttet vil normalt kræve følgende omkostninger ved forfaitering:
- Gebyrer
- Marginal, etablerings- og tilsagnsprovision til pengeinstituttet i forbindelse med selve salget af tilgodehavendet
- Eventuel garantipræmie til Eksport Kredit Fonden
Pas på rente- og valutarisiko
Hvis du er eksportør, skal du være opmærksom på, at du bærer en renterisiko og eventuelt en valutakursrisiko fra det tidspunkt, hvor finansieringsrenten er aftalt med importøren, til pengeinstituttet overtager tilgodehavendet. Du kan afdække de risici, når tilbagebetalingsprofilen er kendt.
Du forhandler renten som en del af kontrakten
Du aftaler selv med din kunde, hvilken rente, din kunde skal betale for finansieringen. Derfor er renten et prisparameter i den kommercielle kontrakt. Det vil sige, at du skal forhandle følgende som en del af kontrakten:
- Finansieringsrenten
- Kredittens løbetid, herunder forfaldstidspunkter
- Garanti for betaling
Hvordan forbereder man sig?
Det er en god ide at inddrage pengeinstituttet meget tidligt i dine forhandlinger med kunden. På den måde kan du tidligt få at vide, om pengeinstituttet vil købe tilgodehavendet. Du kan også få hjælp til at anslå "break-even-renten".
Hvordan søger man?
Dit pengeinstitut kan fortælle dig mere om forfaitering og hjælpe dig med at søge. Fra du søger, til du modtager et tilbud fra pengeinstituttet, går der typisk kun et par dage.
Sidst opdateret: 20.03.2012
